Флудилка по рынкам, биржам, инвестициям, спекуляциям (13 читает)

[kioratsu]

Разрешите придраться. При инфляции 6% это всего лишь 33% за 5 лет.

2022-09-30 +13.67%
2023-09-30 +6.00%
2024-09-30 +8.62%
2025-09-30 +7.99%
2026-09-30 +6.35%

Итого +50,30%.

 

[itac]

Сооснователь и первый заместитель председателя правления Совкомбанка Сергей Хотимский призвал расследовать каждый дефолт на рынке облигаций, чтобы выяснить, были ли риски известны инвесторам и эмитенту еще на этапе размещения бумаг. Об этом он заявил на Форуме Московской биржи по корпоративному управлению. Его слова передает корреспондент «РБК Инвестиций».

По словам Хотимского, история одного из эмитентов, допустившего крупный дефолт, началась задолго до последних событий. Он назвал IPO компании в конце 2023 года «позорным» и сравнил распродажу ценных бумаг с ситуацией вокруг финансовой пирамиды МММ. Банкир также обратил внимание, что институциональные инвесторы изначально избегали участия в размещении.

Идея хорошая, но инициатор... Там впору проводить расследование о распродаже акций Совкомбанка.

 

[iamvs]

Активы на ИИС клиентов ВТБ за 9М 2026 года выросли на 22% г/г, вложения в облигации увеличились на 38% г/г​

Объем активов на индивидуальных инвестиционных счетах (ИИС) клиентов «ВТБ Мои Инвестиции» за январь–сентябрь 2026 года увеличился на 22%. Основным фактором роста стали дополнительные вложения инвесторов на фоне снижения российского фондового рынка.

Наибольшую долю в портфелях занимают облигации — 57% против 48% в среднем по рынку. С начала года вложения в долговые бумаги выросли на 38%, преимущественно благодаря участию в новых размещениях. Стоимость паевых фондов на ИИС увеличилась на 36%.

Несмотря на снижение индекса Мосбиржи примерно на 18% с начала года, объем вложений в акции на счетах ИИС-3 вырос на 25%. Инвесторы продолжали приобретать бумаги во время коррекции рынка, ориентируясь на долгосрочные результаты.

В ВТБ ожидают повышения активности в IV кв., поскольку 2026 год станет последним для открытия ИИС-3 с минимальным сроком владения пять лет.

 

[iamvs]

«Самолет» — единственный крупный проблемный кейс в портфеле ВТБ — первый зампред банка Дмитрий Пьянов.

 

[itac]

@iamvs, не единственный. Самый проблемный в портфеле втб это втб

 

[iamvs]

@iamvs, не единственный.

Читаем между строк: остальной подвисший крупняк в портфеле слона другого цвета.

 

[kioratsu]

Читаем между строк: остальной подвисший крупняк в портфеле слона другого цвета.

Просто в другой категории. Не POCI и еще даже не Stage 1, а "здоровые" зомби-бизнесы, которые способны только платить проценты и рефинансироваться с элементами реструктуризации (капитализацией процентов и отсрочкой их выплат). Таких клиентов у ВТБ полно, да и у зеленого банка наверняка есть. Тот же "Росинтер": там уже не разберешься, которое у него по счету допсоглашение к кредитному договору с ВТБ 2017 года, по которому все кредиты должны были быть полностью погашены еще в 2024 г.

Disclosure: no position in VTBR, ROST

 

[iamvs]

Бумаги «Самолета» в ходе торгов в пятницу, 30 октября, перешли к заметному росту после того, как первый зампред ВТБ Дмитрий Пьянов заявил о том, что девелопер, вероятно, будет первым крупным кейсом, в котором планируется использовать комплексное соглашение о санации по новому законодательству о несостоятельности и банкротстве.

«В действиях с этим застройщиком мы будем ориентироваться на позицию главного кредитора. Считаем, что «кейс» «Самолета» будет первым крупным – возможно, вообще первым... в котором будет использовано комплексное соглашение о санации по новому законодательству о несостоятельности и банкротстве», - приводят слова Пьянова «РИА Новости».

Кроме того, он добавил, что способ финансового оздоровления компании будет заключаться в нахождении сроков реструктуризации существующего долга, а конвертация долга в акции маловероятна с учетом того, что 1 апреля 2027 года вступает новое регулирование, «штрафующее» банки за подобные вложения.

В моменте акции «Самолета» подскакивали до отметки в 273,6 рубля, а к текущему времени дорожают на 2,58%.

 

[Supric]

Фосагро объявили рекомендацию по дивам, 309 рублей под новогоднюю елочку.
Из нераспределенки прошлых. лет. Вот что бывает, когда мажоры любят получать дивиденды и не любят новые налоги так же как миноры. Таких эмитентов немного, но они же есть. Сбер в той же компании например.

Могут конечно на ВОСА уменьшить размер, наверняка опять там будет 4 варианта суммы в вопросах для голосования включая ноль. Если что-нибудь нехорошее произойдет.

 

[kytdf/oil]

Банки начали активно пылесосить вклады. Куча банков уже сейчас предлагают вклады под 15%, что выше ключевой. Как вы думаете, куда пойдут эти деньги? На чём банк может гарантированно хорошо заработать? )))
ЗЫ По сложившейся традиции можете это рассматривать как вопрос, как намёк, или... вообще не рассматривать и продолжать про казино
ЗЗЫ Как говорится "вам шашечки, или ехать?!"

 

[kioratsu]

Банки начали активно пылесосить вклады. Куча банков уже сейчас предлагают вклады под 15%, что выше ключевой. Как вы думаете, куда пойдут эти деньги? На чём банк может гарантированно хорошо заработать? )))

Однолетние ОФЗ с начала июня поднялись с 12,75% до 14,06% годовых. Стало быть, если убрать слово "гарантированно" (кто гарантирует?) и добавить чуть-чуть кредитного риска, то вариантов вообще уйма.

Тут интересно, что маркетингу флоатеров это пока не очень мешает. Я немного беспокоился за "Эн+ Гидро", но они отгрузили 11-й выпуск со спредом всего 190 б.п. к ключевой. Муссируемая легенда, согласно которой наблюдаемый подъем доходностей предвещает разворот ЦБ к повышению ключевой и надо хватать флоатеры, похоже, сработала!

 

[Feuer Z]

Банки начали активно пылесосить вклады. Куча банков уже сейчас предлагают вклады под 15%, что выше ключевой.

Обычное дело для конца года. Хочется больших цифр в годовом отчете.

Как вы думаете, куда пойдут эти деньги? На чём банк может гарантированно хорошо заработать? )))

Туда же, куда и ранее … на кредитование. Это базовая задача банковских институтов.

 

[gost']

Банки начали активно пылесосить вклады. Куча банков уже сейчас предлагают вклады под 15%, что выше ключевой. Как вы думаете, куда пойдут эти деньги? На чём банк может гарантированно хорошо заработать? )))
ЗЫ По сложившейся традиции можете это рассматривать как вопрос, как намёк, или... вообще не рассматривать и продолжать про казино
ЗЗЫ Как говорится "вам шашечки, или ехать?!"

После Трампа-дизелиста наступает похмелье ))

 

[kytdf/oil]

если убрать слово "гарантированно" (кто гарантирует?) и добавить чуть-чуть кредитного риска

Ну, строго говоря, данное слово вообще не должно фигурировать в данной теме, да. Тем не менее...

вариантов вообще уйма

Именно. Но некоторые ровнее

 

[itac]

Я немного беспокоился за "Эн+ Гидро"

"Мама-мама, Люська с Манохиным переместились" (с)

kioratsu беспокоится о флоатерах. Если речь о RU000A10GFE6

Смартлаб светит доходность к оферте 16.45%. ОФЗ флоатер светит 17% в выпуске 29028.
Возникает вопрос для чего брать этого эмитента с рейтингом АА-, если есть ОФЗ.

Муссируемая легенда, согласно которой наблюдаемый подъем доходностей предвещает разворот ЦБ к повышению ключевой и надо хватать флоатеры, похоже, сработала!

"Ну если уж и в моссовете..." (с)

Если мы, в вашем лице подразумеваем инфляционный риск как ту инфляцию что нам доводят официально, то ставка на флоатеры вполне валидна.

 

[iamvs]

Долгосрочным инвесторам

Самолет может избежать банкротства за счет четырехлетней санации с возможностью продления на два года. Крупнейшие кредиторы уже согласовывают программу спасения девелопера — Ведомости​

Группа «Самолет» может стать одним из первых крупных российских девелоперов, к которым применят новый механизм финансового оздоровления по статье 31.1 закона о банкротстве. Об этом сообщил первый зампред правления ВТБ Дмитрий Пьянов. Крупнейшие кредиторы компании, включая Сбербанк и ВТБ, уже согласовали основные параметры программы выхода из финансового кризиса, однако окончательное решение пока не принято.

Механизм предусматривает реструктуризацию задолженности на срок до четырех лет с возможностью продления еще на два года. При этом «Самолет» не будет признан банкротом, сохранит активы, сотрудников и действующие контракты, а кредиторы получат новый график погашения долгов. Для запуска процедуры потребуются согласие установленного большинства независимых кредиторов и утверждение арбитражного суда.

 

[iamvs]

Минфин предложил с 1 апреля 2027 года автоматически перевести пенсионные накопления россиян в программу долгосрочных сбережений — РБК​

Минфин подготовил законопроект об обязательной конвертации пенсионных накоплений граждан в программу долгосрочных сбережений (ПДС), действующую с 2024 года. Перевод средств планируется начать с 1 апреля 2027 года, сообщили РБК источники на пенсионном рынке. В ведомстве подтвердили разработку соответствующих изменений.

Новый механизм предполагает автоматическое включение в ПДС пенсионных накоплений, в том числе средств граждан, не выбравших негосударственный пенсионный фонд или частную управляющую компанию. Сейчас такими накоплениями управляет ВЭБ.

Законопроект планируется внести в Госдуму в начале ноября 2026 года. Ожидается, что новые правила вступят в силу в 2027 году.

 

[iamvs]

Минфин предложил с 1 апреля 2027 года автоматически перевести пенсионные накопления россиян в программу долгосрочных сбережений

Это серьезная подстава для части участников.
В моем случае, я собирался накопить небольшую сумму, и забрать сразу по достижении 60 лет. После такого перевода предел будет превышен, и мне придется получать небольшие выплаты 10 лет.

 

[kioratsu]

Смартлаб светит доходность к оферте 16.45%. ОФЗ флоатер светит 17% в выпуске 29028.
Возникает вопрос для чего брать этого эмитента с рейтингом АА-, если есть ОФЗ.

Когда стоишь по другую сторону прилавка, то возможность подешевле пристроить долг радует безотносительно мотивов покупателей флоатеров. Хотя история слишком уж складная, и мой встроенный конспиролог склонен заподозрить админресурс для выполнения планов Минэнерго: сначала продавили рейтинговое агентство, затем так удачно нашли покупателей на флоатер (который "зеленый" и мог уехать в ESG-aware портфели того же ВЭБ или Сбера).

Если мы, в вашем лице подразумеваем инфляционный риск как ту инфляцию что нам доводят официально, то ставка на флоатеры вполне валидна.

До тех пор, пока ключевая и ИПЦ не разъедутся в разные стороны.

 

[itac]

удачно нашли покупателей на флоатер (который "зеленый" и мог уехать в ESG-aware портфели того же ВЭБ или Сбера).

Если из частников кто то заморочен чем то вроде - не более 2% в портфеле, то вполне может взять.

До тех пор, пока ключевая и ИПЦ не разъедутся в разные стороны.

Формально они уже давно разъехались, но пока в рамках приличий. Дальше надо просто наблюдать.